Всем кому интересны мои посты заглядывайте в мой телеграм @finanswer1.
Как всегда приглашаю подписываться на канал и ставить лайки, а также заходить в Telegram и на Youtube.
Спасибо!
Запускаем серию статей о компаниях из сектора Medical Devices. Medical Devices - это дословно устройства, которое используется для диагностики, профилактики или лечения различных заболеваний. А этот сектор состоит из компаний, которые их производят, разрабатывают и продают.
Этот сектор интересен тем, что с начала пандемии многие операции откладывались, и эффект отложенного спроса после пандемии может существенно позитивно отразиться на росте выручки этих компаний.
Это статья о компании Medtronic. Это уже не первый обзор о Medtronic. Предыдущий обзор был из разряда статей о дивидендных аристократах.
Видео обзор здесь.
О компании Medtronic (NYSE:MDT). Компания была основана в 1949 году как мастерская по ремонту медицинского оборудования Эрлом Баккеном и его зятем Палмером Хермундсли. За прошедшие годы компания разработала дополнительные базовые технологии, в том числе имплантируемые механические устройства, устройства для доставки лекарств и биологических препаратов, а также хирургические инструменты с электроприводом и усовершенствованной энергией. Сегодня технологии компании используются для лечения почти 40 заболеваний.
Котировки компании
С предыдущего обзора котировки прибавили 5%.
🏆Рейтинги аналитиков:
YahooFinance:
4 - strong buy
7 -buy
12 - hold
TipRanks (upside 15.28%):
16 - buy;
3 - hold
1 - sell
Simplywall.st: Downside 15,3%
💰Финансовые показатели
❇️ Капитализация 139 млрд $
❇️ P/E 31 отрасль 46
❇️ P/B 2.8 отрасль 3.9
❇️ Прибыль за 5 лет выросла на 54% (2019/2018)
❇️ Чистый долг $16,3 млрд, денежная позиция $6.50 млрд . Соотношение долг/капитал 57%(выше 40% считается высоким долгом).
Чистый долг/EBIT TTM = 2,85 (за счёт текущей деятельности компания покроет чистый долг менее чем за 3 года).
❇️ ROE 8.8% (ниже 20% считается низким) 🦾
❇️ ROCE 5,2% (за год)
❇️ Дивиденды. Компания дивидендный аристократ. Годовые дивиденды $2.32 на акцию (Дивидендная доходность 2.24%). У компании 42 года непрерывного роста дивидендов. Payout Ratio 67.48%
❇️ Следующая отчётная дата 24 ноября.
Прогноз выручки $7,07 млрд (-8% г/г, +8,7% кв/кв)
Прибыль на акцию $0,78-0,80
Сравнение с конкурентами от Tipranks
Акционеры
84,94% акций принадлежат институциональным инвесторам (8,41%-Vanguard, 8,27%-BlackRock, Inc., 4.38%-State Street и т.д.)
0,06% - у инсайдеров
Риски
Пандемия. Неопределённость восстановления экономики и спроса на устройства компании.
Высокий долг - выше 40% к собственному капиталу может быть расценен как фундаментальный риск, хотя как было указано выше долг покрывается EBIT менее, чем за 3 года.
Исходя из данных последнего отчёта выручка компании упала на 14% г/г, при этом прибавив 8,5% кв/кв. Снижение выручки негативный фактор, который в первую очередь объясняется пандемией.
Ключевые инвесторы между 2мя последними датами как видно выше сократили свои доли.
Инсайдеры в основном продают акции компании.
Резюме 📝
Medtronic - уникальная компания на рынке медицинских устройств.
Компания проходит через период восстановления спроса на продукцию.
Относительно высокий долг - риск для компании.
Стабильные дивиденды - преимущество.
Считаю возможным рассмотреть в портфель в первую очередь для "дивидендных" инвесторов.
Для осторожных инвесторов рекомендовал бы дождаться отчёта и затем принимать решение.
На этом всё, поддержите лайком!
📌 Чего не хватает в обзорах? Что нужно добавить?Напишите в комментариях. Спасибо!
Не забывайте подписываться мой Youtube канал.
Там много обзоров в том числе архивных, тем не менее раскрывающих последние отчёты компаний как Российского рынка, так и компаний с бирж США.С недавнего времени запустил телеграм-канал https://ttttt.me/finanswer1@finanswer1
инвестиции акции сша рынок сша #medtronic