Grayscale Bitcoin Trust - это инвестиционный инструмент, предназначенный для того, чтобы инвесторы могли торговать активами Bitcoin без фактического владения базовой криптовалютой.
Grayscale Bitcoin Trust (GBTC)
Grayscale Bitcoin Trust был впервые создан в 2013 году Барри Силбертом, который также является основателем и генеральным директором Digital Currency Group (DCG), инвестиционной компании bitcoin and blockchain, которая инвестировала во многие популярные компании, такие как Ripple, Coinbase, Coindesk, Circle, Kraken и Chainalysis. Grayscale Bitcoin Trust спонсируется компанией Grayscale Investments, LLC (Grayscale), которая является одним из крупнейших в мире управляющих активами в цифровой валюте. GBTC является инвестиционным фондом Bitcoin Trust, который инвестируется исключительно в основную криптовалюту. Через GBTC вы можете покупать, держать и продавать активы Bitcoin таким же образом, как и акции, не беспокоясь о сложных операциях, которые могут произойти с хранением фактической криптовалюты.
Почему GBTC?
Есть несколько преимуществ владения GBTC.
GBTC позволяет покупать и держать Биткойн упрощённым способом, с гарантированной безопасностью. Чтобы действительно владеть Биткойном, необходимо знать, где купить и продать цифровой актив. Чтобы безопасно хранить Биткойн, вам нужно управлять крипто-кошельками, крипто-аккаунтом и личным ключом. Вы потеряете Биткойн, если забудете учетные данные частного ключа, или если ключ будет раскрыт другим или будет взломан. С GBTC вам не нужно беспокоиться о проблемах с покупкой, хранением и безопасностью BTC самостоятельно. Вы можете получить доступ к BTC в виде ценных бумаг, подобно покупке акций.
Регулирование вокруг GBTC может быть более всеобъемлющим, чем в отношении Биткойна, так как GBTC является первым публично котируемым инвестиционным инструментом Биткойна на OTCQX (OTCQX: GBTC). GBTC и GETH стали компаниями, предоставляющими отчёты в Комиссию по ценным бумагам и биржам США 21 января 2020 года и 5 октября 2020 года соответственно.
Акции GTBC, которые работают как акции и облигации, предоставляют инвесторам удобства для уплаты налогов. Таким образом, вам не нужно беспокоиться о том, как заполнить налоговую декларацию, по сравнению с тем, когда вы непосредственно владеете Биткойном.
С GBTC инвесторы получают налоговые преимущества, так как акции могут храниться на определённых IRA, 401ks, Roth IRA, брокерских и инвесторских счетах.
Акции GBTC, комиссионные и доходность
По состоянию на 30 октября 2020 года, GBTC владеет активами под управлением (AUM) в размере 6,4 миллиардов долларов и имеет 502 488 200 акций с одной GBTC, представляющей 0,00095336 биткойн. Цена за акцию приблизительно равна стоимости Bitcoin, представленного в акции, но эти две акции могут существенно отличаться. По состоянию на 30 октября 2020 года, GBTC насчитывает около 479 052 биткойн.
Годовая плата за управление GBTC составляет 2%. По состоянию на 30.10.2020, прибыль от акции GBTC составила 9 021,43% с момента её создания 25 сентября 2013 года.
Существует два способа покупки акций GBTC. Вы можете приобрести акции GBTC напрямую, если вы являетесь аккредитованным инвестором и минимальное требование к инвестициям составляет $50 000. Но этот способ покупки ограничен и подвержен существенным ограничениям по перепродаже и переносимости. Для обычных инвесторов, вы можете купить акции GBTC через OTC Markets, как OTCQX. Цена акций GBTC колеблется, как и традиционные акции.
Широкое разнообразие доверия в Grayscale
Чтобы воспользоваться преимуществами крипто-трастов, Grayscale расширила свои инвестиционные услуги на другие крупные блокчейн центры, кроме Bitcoin. Теперь он предоставляет блокчейн трасты, включая Bitcoin Cash Trust (BCH), Grayscale Ethereum Trust (ETH), Grayscale Ethereum Classic Trust (ETC), Grayscale Litecoin Trust (LTC), Zcash Trust (ZEC) включая и многое другое.
Больше биткоин деривативов и больше институциональных инвесторов
Мы видим больше инвестиционных деривативов и больше потенциальных институциональных инвесторов, которые могли бы сделать bitcoin и crypto более зрелым рынком.
Компания 3iQ, основанная в 2013 году, стала первым управляющим канадским регулируемым инвестиционным фондом, управляющим публичным инвестиционным фондом Bitcoin (TSX:QBTC.U) и мультикриптовым фондом активов. Arrano Capital, подразделение Venture Smart Asia, было первым криптофондом, утвержденным Гонконгской комиссией по ценным бумагам и фьючерсам (SFC).
Компания Bakkt, принадлежащая Intercontinental Exchange, материнской организации Нью-Йоркской фондовой биржи, является наиболее известной в предоставлении фьючерсов на биткойны.
Что касается биржевых ETF Bitcoin, то ни в одной из основных стран пока нет регулируемых продуктов ETF.
Институциональные инвесторы Биткойна включают MicroStrategy, которая в настоящее время владеет в общей сложности 38 250 Биткойнов с общей стоимостью покупки $425 миллионов и средней ценой $11,11k. Площадь в настоящее время вмещает 4 709 биткойнов по закупочной цене $50 миллионов.