Доброго времени суток, коллеги-инвесторы!
Будущее уже не за горами: оно происходит здесь и сейчас. Роботы проводят операции с практически идеальной точностью, беспилотники начинают активно заполонять дороги, а мясо уже способно создаваться с помощью чудес молекулярной химии. В этой статье мы попробуем определить нынешние тренды общества и найдём выдающиеся отрасли и обсудим плюсы и минусы лидирующих в них компаний. Не будем долго затягивать, приступим к делу!
Возобновляемые источники энергии
Последние несколько лет рынок возобновляемой энергетики растёт активными темпами: солнечная энергетика растет, в среднем, на 37%, а ветровая — на 23,4 %
Основными причинами такого роста являются:
1) Рост экономической эффективности — из года в год растут экономические показатели компаний из данной отрасли. Крупные концерны заявляют о переходе на альтернативные источники энергии
2) Стимуляция от государственных структур — государство активно поддерживает альтернативную энергетику дотациями и налоговыми льготами
3) Социальный фактор — общественное одобрения, экоактивизм и тренды общества толкают рынок на поиск и разработку новых технологий
Если Вам кажется, что зеленая энергетика это что-то отдаленное и нам до этого далеко, то вы сильно ошибаетесь: например, в Дании возобновляемые источники энергии, на данный момент, удовлетворяют 47% всего спроса на энергетику, а в Ирландии, Испании и Португалии — 30 и 20%, соответственно.
Одной из самых преуспевающих компаний на данном поприще является NextEra Energy.
Плюсы компании:
- Маржинальность 19%
- Средний рост EPS 7% в год
- Занимает лидирующие позиции в перспективной нише
Минусы компании:
- Высокий процент долга к капиталу — 129,53%
- Низкая доходность капитала (ROE) — 10,62%
- Низкая дивидендная доходность — 1,85% за год
Минусы компании связаны с тем, что компания активно растет и развивается: берёт долги для создания новых продуктов и технологий и не может позволить себе большие дивиденды, так как реинвестирует их обратно.
Коммерческие полеты в космос.
Представьте только на минутку, какого это бороздить просто безграничного Космоса? Наверняка многие мечтают об этом... А вот компания Virgin Galactic исполняет эту мечту! Компания занимается осуществлением коммерческих полетов с выходом в открытый космос. Согласитесь, заманчиво, не правда ли? Компания сделала семимильный шаг в снижении стоимости и, соответственно, цены полёта. Сейчас стоимость полета составляет всего 250 тысяч $, против 76 миллионов $ до появления Virgin на рынке космических услуг.
Сейчас акции компании торгуются на СПб бирже и доступны через отечественных брокеров. Цена акции, на данный момент, торгуется в районе 17-18$ за штуку, однако стоит упомянуть о минусах:
- Показатель P/E сильно завышен (1000+). С точки зрения фундаментального анализа это значит, что цена компании в тысячу раз выше её реальной прибыли. Связано это с тем, что пока количества полётов недостаточно для возвращения показателя P/E к адекватным значениям
- Компания пока не извлекает прибыли из своего бизнеса. Компания занята своим развитием и развитием технологий, поэтому выручить прибыль, а уж тем более отдать часть её в виде дивидендов точно не получится ближайшие несколько лет
Дисклеймер: Все инвестиции сопряжены с рисками, которые инвестор берёт на свои плечи. Дайджест отраслей не является рекомендацией к действию, а лишь нацеливает Вас на то, чтобы разобраться с показателями и бизнесом компаний самостоятельно!
Таков был дайджест современных перспективных тенденций! Если было интересно — подписывайтесь на канал, чтобы не пропустить разбора следующих интересных направлений.
Автор статьи: Константин Дидиченко