Вчера компания "Совкомфлот" объявила о выходе на IPO. Этого события инвесторы ждали более 10 лет!
Андеррайтерами (организациями, осуществляющими публичную эмиссию и распространение ценных бумаг) и букраннерами (организациями, ведущими книгу заявок) IPO выступают ВТБ, Citigroup, Сбербанк, J.P. Morgan и BofA.
Сейчас 100% акций СКФ принадлежит государству. После IPO государство остается контролирующим акционером, а значит, рынку могут предложить от 5% до 25% . Вырученные средства планируется направить на покупку и модернизацию флота.
Чем занимается компания?
Публичное акционерное общество «Современный коммерческий флот» – крупнейшая судоходная компания России, один из мировых лидеров в сфере морской транспортировки углеводородов, а также обслуживания шельфовой разведки и добычи нефти и газа.
Совкомфлот — это фактический монополист в России на рынке морской перевозки углеводородов.
«Совкомфлот» оперирует судами в сегментах, наиболее востребованных ведущими российскими и международными нефтяными и газовыми компаниями. Компания участвует в обслуживании крупных энергетических проектов в России за ее пределами: «Ямал СПГ», «Сахалин-1», «Сахалин-2», «Приразломное», «Новый порт», «Варандей», «Тангу».
«Совкомфлот» является одним из крупнейших заказчиков гражданского судостроения в Российской Федерации.
Головной офис компании находится в Санкт-Петербурге, представительства СКФ расположены в Москве, Новороссийске, Мурманске, Владивостоке, Южно-Сахалинске, Лондоне, Лимасоле и Дубае.
Основные направления деятельности компании:
К основным направления деятельности относятся:
- Транспортировка сырой нефти
- Транспортировка нефтепродуктов и насыпных грузов
- Транспортировка сжиженного природного и нефтяного газа
- Снабжение и обслуживание добывающих платформ, управление терминалами, челночные перевозки
- Морская сейсмическая разведка
Что с операционными показателями?
Анализ отчетности компании обнаруживает положительную динамику развития за последние 5 лет, что безусловно является значимым факторов для инвесторов.
Аргументы за инвестирование в Совкомфлот:
- Выручка «Совкомфлота» стабильна и мало зависит от изменения ставок на перевозки груза благодаря долгосрочным контрактам и уникальной экспертизе.
- Пока Россия является нефтяный и газовым экспортером Совкомфлот будет обеспечена контрактами.
- В число ключевых фрахтователей флота ПАО "Совкомфлот" входят как крупнейшие российские. так зарубежные компании-гиганты: Газпром, Лукойл, Shell, Total, Exxon и другие
- Совкомфлот - лидер по количеству ледоколов. На их долю приходится более половины флота компании, а значит конкурентов в области грузоперевозок в экстремальных условиях у них нет
- наличие государственного участия в акционерном капитале компании является гарантией для миноритарных акционеров в получении дивидендов.
- сохранение государственной доли в компании может являться гарантией получения последней компанией контрактов
- как каждый морской судовладелец компания получает прибыль в валюте (около половины выручки обеспечивают иностранные клиенты). Это является страховкой от девальвации рубля. Валютная переоценка будет только на пользу Совкомфлоту.
- Высокая маржинальность бизнеса. Рентабельность по EBITDA за последние 3 года стабильно выше 50 %.
- Компания планирует направлять на дивиденды 50 % от прибыли, как и все госкомпании.
Драйверы роста компании:
По расчетам компании, к 2030 году производство СПГ в России вырастет в 3 раза: с 28 млн до 80 млн тонн. Большую часть СПГ будет транспортировать «Совкомфлот».
Как участвовать в размещении?
Сегодня брокер ВТБ прислал приглашение на участие в первичном размещении акции компании"Совкомфлот". Прием заявок ожидается в сентябре.
Для участия в размещении у клиентов брокера ВТБ есть 2 способа:
1)зайти в в раздел размещения приложения "ВТБ Мои инвестиции" и выбрать функцию "отслеживать"
2) позвонить по телефону и оставить заявку: +7 495 797 93 45 с 10 до 23.00 в будни.
Мне кажется перспективным и надежным бизнес компании "Совкомфлот". Я планирую принять участие в IPO Совкомфлота, а вы?
