С февраля 2016 доходность клиентского портфеля составила 25,8% годовых против 13,7% индекса. За 4,5 года инвестиции выросли почти втрое: с $500 тыс до $1,43 млн.
Клиент: Алексей, совладелец торговой компании. Открыл счет в феврале 2016 года, сумма инвестиций составила $500 тыс.
Результаты управления: средневзвешенная годовая доходность портфеля (CAGR) составила +25,8% годовых, максимальный годовой прирост (2019): +51%, минимальный годовой прирост (2018): +10,5%, максимальное падение составило -18,4%. В портфеле не учитываются пополнения, комиссия за управление и дивиденды.
В портфеле 25 американских компаний крупной и средней капитализации, диверсифицированных по отраслям, при этом нет акций Tesla, Amazon, Apple. Доходность на 1 сентября 2020 года почти в два раза опережает индекс S&P500: 25,8% против 13,7%.
Доходность по годам
Самое сложное в управлении портфелями - это работа с клиентами, особенно в первый год. В теории все понимают, что для инвестиций нужно время, что большая доходность достигается за счет большей волатильности.
А главное, даже глубокая аналитика и фундаментальный анализ не спасают портфель от просадок, и это всегда непросто психологически. Об этом я писал в статье: Чему инвестору стоит поучиться у Уоррена Баффета.
Как правило, в период формирования портфеля его доходность уступает индексу, особенно в случае крупных пополнений. Угадать дно невозможно даже профессионалу, и новые покупки тянут доходность вниз. Однако впоследствии это с лихвой компенсируется высокими темпами роста.
Если инвестор не может спокойно относиться к просадкам и бумажным убыткам, ему стоит держаться от акций подальше.
Я всегда подчеркиваю, что доходности в прошлом не гарантируют доходности в будущем. Однако обыгрывать индекс в долгосрочной перспективе вполне реально.
Мой инвестиционный принцип прост, а потому эффективен: лучшие по фундаментальным показателям акции в долгосрочной перспективе растут быстрее рынка.
Успешных инвестиций!
💼 Публичный портфель
Полезные материалы:
👉 Метод Питера Линча. Как находить "десятикратники" - акции с потенциалом X10 роста👉 Как находить перспективные акции с потенциалом высокого роста
👉 + 74% за три года. Как фундаментальные инвесторы обыгрывают индекс S&P500
👉 Акции роста или стоимости? Какие акции приносят наибольший доход долгосрочному инвестору
👍 Ставьте лайки и подписывайтесь на канал, чтобы не пропускать новые кейсы, аналитику и полезные советы по инвестициям и личным финансам.
Полезная статья? - Поделитесь с друзьями! 👇