В сегодняшней статье мне предстоит рассказать своё видение риск-менеджмента во внутридневной (и любой другой) торговле на любых рынках.
В первую очередь хотелось бы сказать, что никто не может знать в какую сторону пойдёт цена со стопроцентной вероятностью, следовательно никому не известна будущая прибыль, однако можно точно посчитать сколько денег Вы потеряете в позиции в случае, если цена пойдёт не в Вашу сторону. Именно потенциальная потеря должна быть первой мыслью при открытии позиции.
Чтобы контролировать свои риски нужно использовать Stop-Loss, данный тип ордеров существует на всех нормальных биржах. По сути, этот тип ордеров это ордер с условием срабатывания когда рыночная цена достигает какого-то значения. Существует Stop-loss market и stop-loss limit, соответственно первый тип заявки отправляет заявку на закрытие позиции по рыночной цене, а второй - по конкретной цене, которую введёте вы.
Расчёт рисков и прибыли в позиции
Например, мы имеем длинную позицию по инструменту BTCUSD, цена открытия: 11000, объём: 0.1, цена stop-loss: 10800, таким образом, в случае, если цена не пойдёт вверх вопреки нашим расчётам, наши потери составят (10800-11000) * 0.1 = 20 долларов, однако в случае если наши прогнозы будут верны и ценой закрытия будет 11500, то наша прибыль составит (11500-11000)*0.1 = 50 долларов. Расчёт прибыли и убытков это простейшая, однако, в то же время, одна из важнейших частей торговли.
Соотношение риск/прибыль в сделках
При любой сделке на рынке важно соотносить потенциальные риски и прибыль, от этого должно зависеть ваше торговое решение. Какой бы уверенной не была точка входа и насколько бы не были вы уверены, stop-loss необходим и необходимо чтобы потенциальная прибыль хотя бы в 2 раза превосходила риски. Причём и stop-loss и цену закрытия (take-profit) следует определять отталкиваясь от своей системы, а не отталкиваясь от каких-то других факторов, и, в случае если соотношение меньше 2, я игнорирую сигнал на вход, какой бы явный он ни был.
Абсолютный риск от депозита и допустимые просадки
Это максимально субъективная тема и для каждого будут свои правила в зависимости от депозита, опыта и целей. В своей внутридневной торговле я рискую не более, чем 1% от депозита (т.е. потенциальные потери по формуле из 1 пункта не превышают 1% моего депозита), для трейдеров с огромными капиталами естественно этот процент будет гораздо ниже, но на мой взгляд, больше 1% риска брать опасно, как смешно бы не звучало это число.
Следовательно, чем ближе stop-loss к цене открытия, тем больший объем можно использовать для открытия позиции и чем он дальше, чем меньший объём можно использовать. Естественно, использование "коротких" стопов подразумевает использование кредитного плеча, однако в нём нет ничего плохого, если использовать его с умом.
Всем большое спасибо за прочтение, я буду рад каждой оценке данной статьи и каждому комментарию. Обязательно обратите внимание на мои другие статьи, я уверен, в них есть что-то интересное.