Суть с заработком на облигациях точно такая же, как и с любым другим финансовым инструментом: покупай дешевле — продавай дороже.
Но ты же в прошлой статье писал, что там все просто, как в банке. Да! Но мы же хотим выжать максимум! Именно об этом и поговорим! А тут уже есть небольшие тонкости.
Как и в случае с банковским вкладом, где правильно разделять деньги на «тело вклада», то есть суммы, которую вы даете банку в долг и которая остается неизменной, и проценты, которые банк платит за возможность использовать ваши деньги. Так и в случае с облигациями: есть цена самой облигации и купонный доход.
Так вот динамика цены любой облигации, в отличие от суммы депозита непостоянная, а волнообразная: бывают периоды, когда облигации дешевеют, бывают периоды, когда облигации дорожают. В отличие от других ценных бумаг, эти колебания небольшие, поэтому и бумага считается низкорискованной.
Купонный доход
Так вот первый способ, ка заработать на облигациях — это получать тот самый купонный доход.
Представим себе, что наша облигация имеет номинальную стоимость в 1000 рублей (то есть на момент погашения за нее дадут ровно 1000 рублей), и мы ее покупаем за 1000 рублей. Если купонный доход будет, например 100 рублей за год, то доходность получается 10% годовых. Очень хорошая доходность, хотя цифры мы пока берем «с потолка» для простоты расчетов.
Но важно понимать, что если облигацию мы купили не за 1000 рублей, а предположим за 900 рублей на просадке цены
Но важно понимать, что если облигацию мы купили не за 1000 рублей, а предположим за 900 рублей на просадке цены
То при той же самой купонной доходности в 100 рублей, доходность будет уже более 11%
При этом, если вы облигацию купите за 1100 рублей
То доходность снижается до всего лишь 9% годовых.
Логика очень простая — облигации нужно стремиться покупать как можно дешевле, тогда и выше доходность от владения этих облигациях. То есть покупать лучше на падении цены, которые возможно будут происходить, когда, например,если речь про облигации федерального займа, напряженная геополитическая ситуация, проблемы с курсом рубля, кризис итп. В эти периоды цены на облигации могут снижаться и их можно покупать более выгодно и получать более высокий купонный доход на свою покупку.
Спекуляция облигациями
С учетом того, что облигации постоянно меняются в цене, можно еще и зарабатывать на изменении их стоимости.
Представьте, что вы купили облигацию тут
А потом продали ее тут
То это + 200 рублей прибыли, которые вы можете получить на изначально инвестированные 900 рублей, то есть доходность более 20% годовых. И это без учета того, что за период владения облигацией, помимо прочего, вы получите еще и купонный доход.
Вот два основных способа, как зарабатывать на облигациях:
- покупать по максимально выгодным ценам в расчете на высокую купонную доходность
- спекулировать ими, покупая, опять же, как можно дешевле, продавая как можно дороже.
Была ли полезна статья? Если да, то подписывайся — будет еще много интересного.