Совсем недавно, в ходе встречи руководства Penenza с инвесторами, председатель совета директоров АО «ОФП» Сергей Васильев призвал инвесторов активнее вкладываться в крупные займы на платформе. Некоторые инвесторы-физлица до сих пор относятся к ним с настороженностью. Поэтому мы решили посвятить крупным займам отдельную статью в нашем блоге и разрушить все стереотипы.
Крупными считаются займы свыше 10 миллионов рублей. Опубликовать на Penenza заявку на крупный заём может любая компания, даже с очень плохой отчетностью. Penenza не фильтрует заявки, а просто проставляет им рейтинг. Решение инвесторы принимают самостоятельно. С точки зрения размещения на платформе заявки на заем крупные займы ничем не отличаются от мелких.
Некоторые займы на Penenza помечаются звездочкой ★. Такой знак означает, что заем будет собран в полном объеме. Инвесторы-партнеры Penenza компенсируют из своих средств ту сумму, которой не хватает для выдачи займа в полном объеме. Поэтому его величина не должна пугать инвесторов.
Пример
Заем со звездочкой на 30 млн.рублей, за три дня до окончания срока собрано 10%. Это означает, что 10% суммы внесли частные инвесторы, 90% - партнеры Penenza. В последний день ситуация изменилась, частные инвесторы внесли еще 20% от суммы. Доля партнеров Penenza автоматически уменьшилась и составила 70%.
Внимание! Звездочка означает полный сбор денег, но не гарантирует выдачу займа или его возврат
А вот у процедуры одобрения крупных займов есть ряд особенностей.
Они проходят дополнительную проверку и одобрение председателем совета директоров АО «ОФП». Также, для их выдачи требуется личное поручительство генерального директора компании-заемщика.
Теперь обратим внимание на уровень рисков в крупных займах. Не будем теоретизировать, поделимся реальными цифрами.
С января по май 2018 года выдано более 30 крупных займов. Дефолтов по ним не было. Как раз с января на Penenza действует новая скоринговая модель, которая оценивает крупные займы намного строже. Дополнительно Penenza запрашивает у заемщиков письмо от банка с просьбой подтвердить готовность предоставить банковскую гарантию.
Что касается рисков нецелевого использования средств, то в крупных займах они несколько ниже, чем в небольших (примерно на 30%). Однако, они все равно есть и об этом надо помнить.
Необходимо отметить, что среди выданных займов по старой системе скоринга случались уклонения от заключения контракта. В период с сентября 2016 года по декабрь 2017 года на Penenza было выдано 274 займа в категории «10 млн+». И на это количество займов пришлось 3 уклонения от заключения контракта.
Из 3 займов с уклонениями деньги удалось вернуть по 2. То есть, риск дефолта в крупных займах составляет 0,3%.
При этом нужно понимать, что в первую очередь о рисках говорит не размер, а рейтинг займа и рейтинг заемщика. При расчете скоринга уже учитывается величина займа. Поэтому вкладываться в заем категории АА размером 10 миллионов не более рискованно, чем в заем категории АА на 100000 рублей. По этой же причине и доходность от таких займов будет одинаковая. Просто займы АА в категории от 10 миллионов будут встречаться реже, чем в категории до 1 миллиона.
Некоторые инвесторы предпочитают вкладывать в каждый заем 5-10 тысяч рублей, стремясь максимально снизить риски. Однако данная стратегия может привести к снижению доходности портфеля, так как деньги дольше будут распределяться по займам. Для сбалансированного управления рисками достаточно инвестировать в каждый заем не более 5-10 % от размера вашего инвестиционного портфеля.
Доходных вам инвестиции на Penenza!