Многие из нас часто слышат в СМИ об изменении ключевой ставки Центробанка Российской Федерации. Но не все представляют что это, и лишь единицы точно понимают, что имеют в виду под этим словосочетанием.
Давайте рассмотрим, какое она имеет значение, по каким принципам устанавливается, на что влияет и чем отличается от похожих понятий, таких как ставка рефинансирования.
Центральный банк РФ устанавливает процентную ставку, по которой он намерен осуществлять кредитование коммерческих банковских структур. Именно она называется ключевой ставкой.
Ключевая ставка является инструментом кредитно-денежной политики и устанавливается ЦБ РФ с целью влияния на процентные ставки в государстве. Именно по ней ЦБ выдает кредиты сроком на одну неделю простым банкам и по ней же принимает депозитные вклады. Впервые она была введена в сентябре 2013 года и с тех пор оказывает значительное воздействие на все финансовые процессы в стране.
По уровню колебаний ключевой ставки мы легко можем сделать анализ степени стабильности национальной валюты. Чем она ниже, тем лучше. По сниженным ставкам коммерческие банки имеют возможность брать большее количество кредитов у Центробанка, а значит, более широко и доступно кредитовать малый и средний бизнес. Бизнес в свою очередь развивается, клиенты получают приемлемые цены на услуги.
Повышение ключевой ставки вызывает торможение экономического роста. Кредиты становятся слишком дорогими. Но есть в этом положительный момент, который применяется в экстренных случаях. Благодаря повышению ЦБ может ограничить инфляционные и девальвационные риски.
До введения ключевой ставки основным индикатором ЦБ РФ выступала ставка рефинансирования, определяемая как размер годового процента, который банки должны выплатить ЦБ за кредиты. В России она используется для расчетов штрафов, пени, а также при определении налоговой базы.
С 1 января 2016 года ставка рефинансирования приведена в соответствие с ключевой ставкой, и на текущий день она также равна 7,75% годовых.