Куда вложить деньги в 2018 году, если рассматривать биржевые инструменты? Много лет мой брокер - это подразделение крупнейшего частного банка в РФ. Три основных направления, которые мне доступны и интересны:
1) акции российских компаний (ММВБ);
2) ОФЗ и ликвидные облигации (ММВБ);
3) акции американских компаний (Санкт-Петербургская биржа).
Так же, я иногда пользуюсь валютным рынком ММВБ (режим TOD) для обмена валюты. Спекуляции с валютой сейчас меня не интересуют. ("Обмен валюты для дела" Дзен)
Здесь я хочу рассказать про работу с акциями российских эмитентов.
Алгоритм, которым я пользуюсь для составления инвестиционного портфеля на ММВБ не сложен и состоит из трёх шагов. Каждым шагом, я, как будто, отфильтровываю компании, вне зависимости от текущей ситуации. Грубый метод, но для начала, для новичков - очень полезный. Каждый шаг имеет свою логику, которую я так же кратко объясню.
1. Отбираем в портфель только ликвидные акции, лидеров по капитализации ММВБ. Я беру компании, акции которых активно торгуются - это сокращает плату за сделки с такими инструментами (низкий спред). Главное в другом - это лидеры, это компании, которые интересны иностранным инвесторам, включены в состав ряда фондов и ETF.
2. Нас будут интересовать компании, работающие на экспорт. Они получают выручку в валюте - это сразу выделяет их. Можно пойти дальше и изучить какие компании работают со всем Миром, а не зависят от одного-двух клиентов. Нефтегазовая отрасль, чёрные и цветные металлы, производство удобрений и добыча угля - в этих отраслях у нас есть конкурентное преимущество.
3. Самое интересное - какие компании делятся прибылью с акционерами. Конечно, регулярная выплата дивидендов не гарантирует её в будущем. При этом, дивидендная политика - это важно. Некоторые компании выплачивают дивиденды даже несколько раз в год. Это показывает уровень и такие долгосрочные инвестиции могут окупиться даже, если нет значительного роста цены самих акций.
Очень важно иметь сильную опору для своих инвестиционных решений. Рынок меняется, происходят скачки, краткосрочные изменения, в таких условиях сложно оставаться хладнокровным. Мы не можем знать будущего и, конечно, нужно оставлять за собой право на ошибку. Метод, описанный выше не гарантирует успех (даже квартиры в Москве могут дешеветь, как оказалось))), но сильно повысит ваши шансы на позитивный результат. Желаю вам только положительных результатов! :-)
Подробнее про логику инвестирования в тексте от 01.2017.
Николай Помещенко 07/2018
"Мир в экономике" в Телеграм: https://t.me/Pomeschenko