ИНВЕСТИЦЫН☑️

🟡 Курс доллара уже 88! До каких уровней будет укрепляться рубль и когда скупать валюту? На эти и другие вопросы отвечаю в сегодняшнем видео на ютубе https://youtu.be/6Tn9JLuaecw

На этой неделе ожидается представление результатов по итогам 1-го квартала 2024 года «Роснефтью». 🔼Прогнозируется существенное улучшение результатов по сравнению с предыдущим кварталом. По оценкам, EBITDA компании увеличится на 26% квартал к кварталу за счет роста рентабельности экспорта и благодаря снижению налоговой ставки по НДПИ. 📈 Ожидается, что чистая прибыль превзойдет динамику EBITDA за счет уменьшения расходов, характерных для завершения года, как это отразилось в 4-м квартале 2023 года. 💸Цена акции: 569,85 (-2,61%) 🕯 По оценкам, расчетный дивиденд на акцию из прибыли 1-го квартала 2024 года может составить 16,5 рубля с доходностью около 2,8% за квартал. Напомним, что компания выплачивает дивиденды дважды в год. По результатам 2-го полугодия 2023 года ожидается выплата дивидендов в размере 29 рублей на акцию, а на базе 1-го полугодия 2024 года дивиденды могут достигнуть около 32 рублей на акцию. 📊 Итого, суммарная выплата за следующие 12 месяцев составит 61 рубль на акцию с доходностью 10,6%. Ожидается, что объявление о промежуточном дивиденде на основе прибыли 1-го полугодия 2024 года состоится в первой половине ноября.

Обзор на #YFI 🕯 Вместо ожидаемой коррекции за 1-2 недели, импульс по целям пришел только через 3 месяца (в феврале), но все же удалось зафиксировать прибыль (сработали тейки на 8919$ и 9988$). 🔼Сейчас YFI снова находится в зоне зеленого блока реаккумуляции, так как последовала коррекция вместе с BTC (в середине апреля). 📊 Повторная покупка на уровне 7220$ выглядит перспективно, поэтому выделил 0.8% от депозита для этой сделки и установил тейк-профит на 9200$ (пока один)

NovaBev Group (BELU) представила результаты за 2023 год: 🔼Капитализация составляет 95 млрд рублей, что равно 6000 рублям за акцию. 📈 Выручка компании в 2023 году составила 116,9 млрд рублей, увеличившись на 20% по сравнению с предыдущим годом. 📈 EBITDA выросла на 11% до 19,3 млрд рублей. 📉 Чистая прибыль составила 8,1 млрд рублей, что на 4% ниже годового уровня. 🔼 Скорректированная чистая прибыль увеличилась на 6,3% до 8,2 млрд рублей. - P/E TTM составляет 11,6, а P/B - 3,6. 💸Цена акции: 5.627,00 (-1,47%) 🕯 Прогнозируемый дивиденд на 2023 год составляет 11,3%, а на 2024 год ожидается дивиденд в диапазоне от 6,5% до 13%. 📊 Несмотря на значительное сокращение экспорта, компания все равно продемонстрировала рост отгрузок на 1% до 17 млн декалитров. Рост был обусловлен импортными брендами, отгрузки которых выросли на 64% до 3,6 млн декалитров. Однако отгрузки собственной продукции сократились на 1%. 🔼Компания направила 8 млрд рублей на погашение долгов, но чистый долг вырос до 32 млрд рублей из-за истощения денежной позиции. Средневзвешенная годовая процентная ставка по обязательствам составляет 9,57%. 📈 Дивиденды за 2023 год составили 680 рублей на акцию, увеличившись на 9% по сравнению с предыдущим годом. Всего было выплачено чуть более 8 млрд рублей дивидендов, что составляет 100% от ЧП за период и 110% от свободного денежного потока. 📊 В целом, компания продолжает показывать рост на операционном и финансовом уровне. Оценка компании выглядит высокой, учитывая перспективы на 2024 год и сохранение распределения 100% ЧП на дивиденды. Адекватная цена для акций NovaBev Group составляет около 5000 рублей.

🙏 Спасибо коррекции. Она дала идеальные точки входа в рынок. В личном канале с сигналами уже выложили несколько идей, заходите: https://t.me/+914cyDOpAiY0NmY6

🙏 Спасибо коррекции. Она дала идеальные точки входа в рынок. В личном канале с сигналами уже выложили несколько идей, заходите: https://t.me/+914cyDOpAiY0NmY6

"Совкомфлот" представил отчетность за первый квартал 2024 года, результаты которой оказались немного лучше ожиданий. 📉 Выручка компании снизилась на 4% из-за простоя части флота после введения санкций. 📈 Однако рентабельность по показателю EBITDA выросла до 73% за счет снижения эксплуатационных расходов. 🕯Долговая нагрузка "Совкомфлота" остается невысокой, с чистым долгом в размере 234 млн долларов при наличии денежных средств в 1,3 млрд долларов. Коэффициент ND/EBITDA составляет всего 0,2. 💸Цена акции: 132,80 (0,42%) 🔼Компания подтвердила цель выплаты 50% от чистой прибыли в виде дивидендов за 2023 год, причем ожидаемый дивиденд составляет 11,3 рубля на акцию, что соответствует дивидендной доходности примерно 8,5%. 🕯 Согласно оценкам, "Совкомфлот" возможно прошел пик финансовых результатов, и в текущем году показатели могут снизиться из-за различных факторов, таких как эффект высокой базы и спотовых ставок в 2023 году, переход на долгосрочные контракты и рост санкционного давления. 📊 В целом, компания продемонстрировала стабильные финансовые показатели, но предстоящие годы могут быть вызовом из-за осложнений на мировом рынке.

Cian опубликовал результаты за первый квартал 2024 года, которые показали хороший рост выручки, скорректированной EBITDA и чистой прибыли. 🕯 Однако, несмотря на положительные результаты, потенциал роста акций может быть ограничен из-за замедления темпов роста по сравнению с предыдущими периодами, а также из-за возможного давления на бизнес из-за сокращения спроса на рынке недвижимости и высоких ставок. 🔼 Управление компании отметило, что сокращение спроса на рынке недвижимости и усложнение доступности ипотеки могут оказать давление на бизнес в будущем. Однако повышение тарифов в марте 2024 года может частично компенсировать эти негативные факторы. 💸Цена акции: 933,00 (-5,39%) 📊 С учетом текущего мультипликатора Cian на уровне 12х EV/EBITDA за 2024 год, считается, что акции отражают справедливую стоимость компании. Однако завершение корпоративной реструктуризации и устойчивый рост бизнеса могут привести к положительной переоценке в среднесрочной перспективе. Раскрытие деталей обмена акциями в рамках реструктуризации может стать краткосрочным позитивным катализатором для акций Cian.

⛏ Разбор "Южно-Уральская Горнодобывающая Компания (ЮГК)" 📊 Выручка 2020 - 55,1 млрд ₽ 2021 - 55,7 млрд ₽ 2022 - 57,1 млрд ₽ 2023 - 67,8 млрд ₽ 🔼Темпы роста выручки - 13% 📊 Прибыль 2020 - 15,1 млрд ₽ 2021 - 12,5 млрд ₽ 2022 - (-20,1) млрд ₽ 2023 - 0,687 млрд ₽ 🕯 Мультипликаторы Капитализация - 192 млрд руб. Р/Е - 279,4, среднее - 73,9 Р/BV - 5,9, среднее - 24 EV/EBITDA - 7,29, среднее - 7,33 ROE - 2,1%, среднее -64,2% 📉 Чистый долг - 33,2 млрд руб. (снижение на 35% год к году) 💸Цена акции:1.0002 (-1.94%) 🕯 Компания ЮГК обладает второй по размеру ресурсной базой в России. Планы на ближайшие годы включают увеличение производства золота более чем на 60% к 2026 году, достигнув объема в 750 тыс. тр. унций. 📈 В 2024 году ожидается рост производства на более чем 20%, начиная с запуска производства на ГОК "Высокое". 📊 Основные капитальные инвестиции уже сделаны, что позволит компании в ближайшее время начать получать прибыль и делиться ею с акционерами в виде дивидендов. 🔖 В целом, ЮГК является компанией оборонного сектора с большим потенциалом развития бизнеса. Учитывая сокращение капиталовложений, ожидается рост чистого денежного потока, что способствует росту дивидендов в будущем.

📉 Курс доллара на этой неделе закрылся ниже 90 рублей В целом неудивительно, учитывая стабильно высокие цены на нефть выше $80 за баррель. Ожидаю, что рубль может продолжить укрепляться вплоть до 87.5, там находится сильное сопротивление. В целом укрепительный импульс достаточно силён, так что пока еще есть потенциал укрепления на 2-3%

Компания «Европлан» сообщила о хороших финансовых показателях по МСФО за первый квартал 2024 года, прогнозируя потенциальный рост чистой прибыли на 22-35% в текущем году. 📈 Чистая прибыль увеличилась на 33% до 4,4 млрд рублей благодаря росту чистого процентного дохода на 45% и рентабельности капитала на уровне 38%. Полученный результат превысил ожидания благодаря высокому процентному доходу и снижению отчислений в резервы. 🔼Непроцентные доходы выросли на 17%, хотя некоторое замедление в продажах техники повлияло на общий результат. 🔼Однако выручка от автоуслуг увеличилась более чем на 30%, что способствует дальнейшему росту данного сегмента. 💸Цена акции: 1 014.20 (-1.30%) 📈 Чистая процентная маржа увеличилась до 9,2%, а чистые инвестиции в лизинг выросли на 41% до 241 млрд рублей. Прогнозы на 2024 год предвещают рост нового бизнеса не менее чем на 20% и чистую прибыль в диапазоне 18-20 млрд рублей. 🕯 Компания также рассматривает возможность выплаты промежуточных дивидендов в зависимости от развития бизнеса. Аналитики подчеркивают перспективы роста акций «Европлана» в свете высокого спроса на технику и ожидаемого увеличения непроцентных доходов. 📊 Мультипликатор P/E на 2024 год составляет 6,4х, что свидетельствует об недооцененности акций компании на текущий момент.

"Норникель": совет директоров принял решение не выплачивать дивиденды за 2023 год — основные негативные моменты позади 🔼 На последнем заседании, 22 мая, совет директоров компании "Норникель" не рекомендовал выплату годовых дивидендов за 2023 год, что ожидалось рынком. 📈 Полагается, что после отказа от объявления годовых дивидендов основные негативные факторы для ценных бумаг ушли в прошлое. Более того, корзина металлов, производимых "Норникелем", за текущий год показала значительный рост (~20%). 👀 Учитывая рост стоимости корзины металлов, акции компании больше не кажутся переоцененными и торгуются по коэффициенту EV/EBITDA 12M в размере 5,1, что соответствует историческим показателям. 💸Цена акции: 152,2 (1,48%) 🔽Тем не менее, ожидаемая доходность свободного денежного потока на следующий год остается низкой (~7%) из-за реализации крупных капиталоемких проектов, что может ограничить потенциал для дивидендных выплат в ближайшие годы.