Инвестиции - просто!

Мой брокерский счёт 40% - это биржевые фонды 30 % - облигации (корпоративные и ОФЗ) 28% - российские акции 2% - валюта (только RUB) Портфель сам по себе оказался сбалансированным, несмотря на то, что я провожу множество экспериментов — три стратегии автоследования, портфельное инвестирование и многое другое. Однако, если говорить о создании качественного и диверсифицированного портфеля, такое распределение для меня является идеальным. Риски сведены к минимуму, в портфеле присутствуют высокодоходные активы, а значительную часть составляют биржевые фонды и облигации.

Сохранить, важнее, чем заработать Здесь есть две ключевые причины: 1️⃣ Психологический аспект Потеря определённой суммы воспринимается гораздо болезненнее, чем получение такой же суммы. Если сначала вы заработали тысячу и почувствовали радость, а затем потеряли 500 рублей, ваше огорчение будет сильнее, чем была радость от заработка, несмотря на то, что вы всё ещё в плюсе. Исследования на эту тему показывают, что для компенсации эмоциональной боли от потери требуется примерно в три раза больше прибыли. Другими словами, чтобы компенсировать горечь от потери 1000 рублей, нужно заработать 3000 рублей, чтобы эмоциональное состояние осталось нейтральным. Помимо этого, стоит учитывать и временной горизонт ваших инвестиций. Если вы инвестируете на долгий срок, временные просадки могут быть менее значимы, так как будет время для восстановления стоимости активов. Однако, если инвестиционный горизонт короткий, риски становятся более значимыми. 2️⃣ Недопонимание процентов и риска Падение на 30% — это много или мало? Многие начинающие инвесторы на фондовом рынке могут считать, что -30% — это нестрашно, ведь они видели и хуже. Но давайте рассмотрим эти -30% под другим углом: вы работаете на работе, получаете зарплату, и вдруг начальник сообщает, что в течение 4 месяцев в году вы не получите зарплату, хотя будете работать все 12 месяцев без отпусков. Понравится вам такой расклад? А ведь это всего лишь -30%. Важно понимать, что речь не о том, что нельзя брать на себя повышенный риск или допускать просадок. Можно и даже нужно рисковать, ведь только так можно рассчитывать на прибыль. Но необходимо подходить к цифрам, математике и процентам более осознанно, и стараться избегать неоправданного риска. Например, диверсификация портфеля, включение в него как акций, так и облигаций, может значительно снизить риск. Инвестиции в стабильные, проверенные временем компании могут защитить вас от резких падений стоимости активов. ❗️Также важно проводить регулярный анализ и пересмотр портфеля, чтобы своевременно реагировать на изменения рынка и корректировать стратегию. В завершение, важно помнить, что инвестиции требуют дисциплины и терпения. Не поддаваться панике при первых признаках снижения стоимости активов и не пытаться «поймать момент» на волне эмоций. Строгое соблюдение своей инвестиционной стратегии и постоянное обучение помогут минимизировать потери и увеличить вероятность успеха на долгосрочной перспективе. 👍 - Если у вас есть дополнительные комментарии или вопросы, дайте знать!

Nvidia - самая дорогая компания в мире В последнее время я совершенно перестал следить за тем, что происходит с зарубежными акциями. Однако периодически интересуюсь крупными событиями, чтобы понимать, что происходит в мире. На днях друг сказал мне, что Nvidia стала топ-1 по капитализации в мире. Пять лет назад Nvidia не входила даже в топ-20 крупнейших компаний. Два года назад она заняла в этом списке 10-е место, год назад поднялась на 5-е. И я даже на мгновение не мог в это поверить. Где раньше была Nvidia, и близко нельзя было подумать, что когда-то эта компания с видеокартами обгонит Apple. Однако, если вы думаете, что Nvidia делает только видеокарты для геймеров, то это не так. Так как же так получилось? Догадайтесь с одного раза. Уверен, за последние полтора года вы уже устали слышать это слово. Да, это ChatGPT. Компания растет на буме спроса на свою продукцию и повышении интереса инвесторов к ИИ. Графические ускорители Nvidia, изначально созданные для видеоигр, оказались невероятно полезными в обучении моделей искусственного интеллекта благодаря своей архитектуре и способности параллельно обрабатывать огромные объемы данных.

Магия сложного процента Уже месяц планирую снять для вас видео по своему портфелю с облигациями, пополнить счёт и купить новые выпуски. Но переезд не позволяет снять видео, поэтому пока пишу пост и надеюсь, что скоро получится наконец-то снять его. Давайте по результатам на текущий момент: ◀️ Вложено: 119 780 рублей ◀️ Результат: -6 063 рублей или -5,06% ◀️ Получено купонов: 2 890 рублей На первый взгляд может показаться, что по этому портфелю отрицательные результаты, ведь облигации упали в цене и стоимость портфеля снизилась. Если рассматривать с позиции продажи всех облигаций прямо сейчас, то да, это убыток. Но зачем это делать, если изначально я покупал эти облигации, чтобы держать их до погашения и реинвестировать купоны? Поэтому падение портфеля — это не минус, а большой и жирный плюс. Облигации, которые я могу купить теперь, стоят ещё дешевле, а доходность купона выше. Соответственно, я могу купить больше облигаций с более высокой доходностью. Единственное, что я до конца не смог для себя решить — покупать в этот портфель, как и прежде, корпоративные облигации с постоянным купоном или перейти на покупку флоатеров. С одной стороны, флоатеры — более доходные облигации, а с другой стороны, сейчас можно набирать облигации с постоянным купоном по хорошим ценам, и на перспективу это хороший вариант. Если же ставку поднимут и будут держать высокой долгое время, то флоатеры точно лучший выбор.

📈 Доллар по 82 рублей - что дальше? Текущая ситуация с курсом доллара может быть временной, как это уже происходило в середине 2022 года, когда импорт прекратился, а экспорт оставался значительным. Тогда многие зарубежные компании приостановили свою деятельность и прекратили поставки в страну (за импорт платим мы), что значительно сократило его объёмы. При этом экспорт (за экспорт платят нам) практически не изменился. Сейчас, из-за новых санкций на МосБиржу, экспортеры столкнулись с ограничениями на продажу валюты на бирже, а импортеры — с ограничениями на её покупку для оплаты зарубежных поставок. В результате, внутри страны снова скапливаются денежные ресурсы, что способствует укреплению рубля. В этот раз ожидать доллара по 50 рублей не стоит, временное укрепление рубля вполне вероятно, пока экспортеры и импортеры адаптируются к новым условиям и находят новые способы обмена и логистики денежных средств, поэтому восстановление курса займет меньше времени, чем в 2022 году.

ОФЗ наступают на пятки корпоративным облигациям Ради интереса решил сравнить купонную доходность ОФЗ и корпоративных облигаций, которые есть у меня в портфеле. Текущая доходность купона: ◀️ Делимобиль - 14.9% ◀️ Группа ЛСР - 15.2% ◀️ О`КЕЙ - 15.9% ◀️ ОФЗ 26243 и ОФЗ 26244 - 13.4% Вот к какому выводу я пришел: корпоративные облигации тоже падают в цене, и доходность купона немного увеличивается, но не так быстро, как это происходит с ОФЗ. Такими темпами ОФЗ обгонят облигации Делимобиля и начнут наступать на пятки Группе ЛСР. Новые выпуски компании не спешат размещать, а если и делают это, то только с амортизацией и офертой. Таким образом, подборка ОФЗ для выплат купонов каждый месяц становится всё более актуальной. Если говорить про долгосрочные вложения. Но всё это не сравнится с облигациями с плавающим купоном (флоатерами). Доходность купонов ОФЗ-ПК превышает 16%, а у корпоративных флоатеров 17-19% годовых. Такие облигации выигрывают не только по доходности, но и по скорости изменений и универсальности. Купив их один раз, доходность купона всегда подстраивается под текущую ключевую ставку. Не нужно покупать дополнительные облигации, чтобы повысить доходность такого портфеля. Это особенно важно, если учитывать возможное повышение ключевой ставки 7 июня.

📈 Повышение налогов Теперь вариаций будет сразу пять, а на первой повышенной ступени разместятся граждане с месячным доходом от 200 тыс. рублей. Минфин представил законопроект, предлагающий расширение прогрессивного налогообложения доходов физических лиц. Вместо нынешних двух ставок (13% и 15% для доходов свыше 416,7 тыс. руб. в месяц, или 5 млн руб. в год) будут введены пять новых ставок: Новая шкала будет состоять из пяти ступеней: - При доходе до 2,4 млн рублей в год ставка остается прежняя — 13% со всей суммы; - с дохода от 2,4 до 5 млн рублей — 15%; - от 5 до 20 млн — 18%; - от 20 до 50 млн — 20%; - доход свыше 50 млн рублей хотят облагать по ставке 22%. Прогрессивная шкала полностью отвечает принципу справедливости налогообложения и используется почти во всех экономически развитых странах. Порог в 2,4 млн руб. в год, до которого действует ставка 13%, совпадает с предельным доходом, который может в году иметь самозанятый: налог на профессиональный доход 4–6% платится с дохода до 2,4 млн руб.