1959 подписчиков
Газпром, текущие позиции трейдеров напрягают. Может начаться резкое снижение.
Фьючерсы на Газпром — одни из самых ликвидных на срочном рынке вне зависимости от динамики акций. Этими контрактами сейчас торгует почти 6000 трейдеров-физлиц, которые держат около 40% всех позиций.
Их ставки можно рассматривать как сводное мнение, или прогноз рынка на срок до истечения фьючерса, то есть примерно на месяц (экспирация 20 марта). И конкретно сейчас 4500 трейдеров (75% всех физлиц) ставит на рост Газпрома.
Если открыть доску опционов, то можно увидеть, где именно трейдеры ожидают увидеть цену акций через месяц. Основная концентрация сделок идёт между уровнями 170–220 руб. Это даёт от +3 до +33%, или +18% в среднем.
Такие данные могут напрячь краткосрочных спекулянтов. Слишком много физиков открыли позиции лонг. Если нет предпосылок для глубокой коррекции вниз, обычно перед ростом крупные игроки вывозят мелких спекулянтов на защитные стопы.
Для долгосрочных инвесторов возможная коррекция вниз станет поводом докупить бумаги монополиста по более низким ценам. Следующий уровни поддержки 160, 158. Уход и закреп цены ниже 157, может отправить цену ближе к уровню 150.
Около минуты
20 февраля 2024