Ключевая ставка постепенно снижается. Ближайшее заседание по ставке пройдет 24 апреля. Из ожиданий - продолжение снижения - снижение минимум на 0,5%. Центробанк в своих интервью даёт понять, что главная задача, стоящая перед ним сейчас - не дать экономике совсем "остыть". Снижение ставки понятно что влияет на выбор инструментов инвесторами. Предлагаю сегодня обсудить идеи от экспертов «Солид Инвестиции», актуальные на текущий момент времени.
Итак, аналитики компании провели анализ поведения инвесторов в зависимости от уровня ключевой ставки и предложили идеи для текущего уровня.
Они отмечают, что при ставке 12-16% инвесторы начинают выводить капитал с депозитов и фондов ликвидности в инструменты, позволяющие зафиксировать доходность, — ОФЗ и корпоративные облигации с фиксированным купоном. Также на этой стадии начинается постепенный переток капитала в акции. С учётом этих моментов эксперты сформировали актуальный на их взгляд ТОП инструментов. Предлагаю обсудить нюансы.
Идеи от экспертов "Солид Инвестиции"
1️⃣ Облигации (приоритет — длинные выпуски, чувствительные к снижению ставки)
✔️ ОФЗ-ПД 26254 — длинный выпуск с самым высоким купоном среди госбумаг — держу в портфеле, уже много раз об этом говорила, у бумаги не только самый большой купон среди ОФЗ, но и хорошая ликвидность
✔️ Газпромбанк, серия 006P-04Р — дисконтная (бескупонная) облигация, доход за счёт разницы в цене — я в своём портфеле не держу дисконтные облигации
✔️ ОФЗ в юанях, выпуск 12156121V — сочетание процентной доходности и валютной составляющей — номинал данного выпуска 10 000 юаней, поэтому далеко не каждому инвестору подойдёт такой инструмент
✔️ Домодедово Фьюэл Фасилитис, выпуск ЗО28 — выпуск с ценовым дисконтом и доходностью в валюте — номинал данного выпуска 1000 долларов, поэтому далеко не каждому инвестору подойдёт такой инструмент
✔️ Глоракс, серия 001P-05 — корпоративная облигация с повышенным купоном и длинной дюрацией — участвовала в размещении, купон 20,5%, здесь рассказывала почему участвовала в размещении.
2️⃣ Акции (спрос выборочный, главный бенефициар — банки)
🏦 Сбербанк #SBER — фаворит сектора (ROE >22%). Потенциал роста 14–23% (до ₽360–390). Дивидендная доходность 7–9%.
🏠 ДОМ. РФ #DOMRF — бенефициар восстановления ипотеки (ROE 21–23%). Потенциал роста 17–35%. Дивидендная доходность 11–12%.
🛢️ Роснефть #ROSN — ставка на высокие цены на нефть и сильный денежный поток. Потенциал роста 20–30% (до ₽600+).
🌟 Полюс #PLZL — защитный актив с привязкой к золоту, по мнению аналитиков потенциал роста котировок золота до $5000–6000 за унцию. Потенциал роста 25–40%, низкая корреляция к индексу Мосбиржи.
не инвестиционная рекомендация
Подписывайтесь на мой канал про инвестиции и финансы, там ещё больше интересной и важной информации. А здесь пишу про дивиденды.
Если полезно, ставьте ❤️ Также предлагаю подписаться на блог.
📲 Я в MAX
Ещё интересные статьи: