Как мы знаем, в любой стране ЦБ выполняет ряд функций. Основная задача сохранение и приумножение денежных средств страны. Конечно, звучит все немного по другому, типа регулировка денежного обращения, проведение единой кредитно-денежной политики, надзор за деятельностью банков и пр. Но задача – управлять денежными средствами в интересах страны. Сохранять и приумножать.
В целом деятельность ЦБ несколько напоминает работу финансового отдела серьезной компании по управлению временно свободными деньгами. Грамотный финансист, не занимаясь производством, добычей нефти или газа, на пустом месте может заработать компании до 10% ее годового дохода. Система хеджирования рисков, благодаря средствам коммуникации и электронным платежам, плотно вошла в нашу жизнь. Например, оплачивая товар частями, задерживая платежи по поставкам до разумного срока, где то переводя расчеты в другие (отличные от рубля) валюты, где то размещая свободные средства под проценты. Например, получив в рублях кредит на покупку оборудования за евро, купить австралийский доллар, через неделю перепрыгнуть в фунт стерлингов, а через месяц – купить евро для оплаты контракта по уже поставленной продукции. В результате этих незамысловатых действий к моменту оплаты контракта у компании будет уже не 20 млн. евро, а 21 млн. Вот этот 1 млн. евро и позволит компании, не делая еще ничего, заплатить проценты за пользование кредитом.
Центральный банк России так же проводит аналогичные операции. За одной из них я наблюдал, как говорится, онлайн. Руководит этой операцией в 2014 году госпожа Набиулина, которая в 2015 году получила от ФРС звание лучшего руководителя ЦБ в мире.
Итак… Евро медленно растет и достигает своего локального максимума. Дальше расти не может, так как нет никаких объективных драйверов. Дальше только падение. В это время ЦБ РФ внезапно очнулся, и решил диверсифицировать золотовалютные резервы в евро. Другими словами, продать долговые обязательства США, размещенные под 2% годовых, и купить на эти деньги евро по 1,39 за доллар. Для этого на рынок выбрасывается в течении нескольких дней около 200 млрд. долларов. Мировой рынок сходит с ума. У всех стран, кто был в евро, была одна мечта. Выйти из евро. И тут, в лице ЦБ РФ, она воплотилась в жизнь. Рынок начал заглатывать доллары как пылесос. Любой доллар, который появлялся на торгах, мгновенно выкупался. Происходило все так быстро, что цена евро-доллар даже не поменялась, хотя излишек долларов должен был подпихнуть евро вверх. После этой операции на рынке, евро начал свое стремительное падение в бездну. Но …диверсификация произошла, теперь осталось только наблюдать, как с каждым днем денег становится все меньше. Все это продолжается относительно недолго, но как только евро докатился до 1,09 (потерял почти 30% своей стоимости) ЦБ РФ решило опять купить долговые обязательства США. Под 2% годовых.
Потерянная сума больше, чем годовое содержание всей армии России. Ладно. Однако, в любой стране по подобным поводам создается комиссия, которая отправляет главу ЦБ либо в отставку с волчьим билетом, либо в тюрьму. Умысел здесь не очень важен. Важно, что мог ли ЦБ предусмотреть результаты своих действий и что сделал для предотвращения последствий? Наказание адекватно потери страной денег.
Что произошло? Эльвиру Набиулину ФРС США признал лучшим главой ЦБ в мире. В России – тишина. Не совсем тишина, конечно. Государственная награда от Президента РФ - «Орден почета» в 2018 году «За большой вклад и укрепление банковской системы РФ».
Так как неадекватные действия ЦБ не повлекли даже кадровых изменений, то подобные «операции» ЦБ продолжило. По данным Финанас.ру только за 2017-2018 годы ЦБ РФ «прогуляло» 14,5 млрд. долларов. На наши деньги это 910 млрд. руб. Много это или мало? Судите сами. В год на образование РФ тратит 668 млрд. руб. На здравоохранение – 428 млрд. руб.
Разоряют ли действия ЦБ РФ Россию? Ответ очевиден. Кто этому рад? ФРС США. С точки зрения метрополии, колония все делает правильно. Чахнет, укрепляя власть метрополии.
В статье я намеренно упускаю другие действия ЦБ РФ, так как изложу их в следующей статье. Буду рад любому комментарию, так как это поможет в работе над статьей.